Simulador de Aposentadoria

• Usar taxa NOMINAL em vez de REAL

  Selic atual de 11% é nominal. Inflação de 4% deixa o ganho real em 6,7%. Se você simular com 11% e os preços subirem 4% a.a., seu R$1 milhão futuro vale R$300k em poder de compra. SEMPRE use taxa real para planejamento.

• Ignorar o INSS no cálculo

  Se você é CLT e o INSS pagar R$3k/mês, sua renda complementar pode ser menor. O total importante é a soma. Não some duas vezes nem subtraia uma renda que pode nem existir aos 65.

• Considerar o imóvel próprio no patrimônio

  Imóvel onde você mora NÃO gera renda. Você não vende o teto para viver. Patrimônio para a regra dos 4% é só o que está em investimentos líquidos: renda fixa, ações, FIIs, previdência.

• Aporte fixo nominal por 30 anos

  R$2.000/mês em 2026 vale ~R$800 em 2056 com 4% de inflação. Aporte real deveria subir junto com salário. Reajuste seu aporte por inflação todo janeiro — ou aumente proporcional ao reajuste salarial.

• Subestimar saúde

  Plano de saúde particular para aposentado custa R$1.500–R$4.000/mês. Custo médico pessoal sobe rápido após 65. Inclua um colchão de saúde no patrimônio alvo — geralmente +20% sobre o número da regra dos 4%.

• Confiar 100% em renda fixa

  Selic alta hoje pode estar em 5% em 10 anos. Carteira 100% renda fixa pode não acompanhar inflação no longo prazo. Diversificar com ações e FIIs (40-60%) historicamente protege contra esse risco.

Limitações da calculadora

• A simulação assume rentabilidade média constante. Mercado tem volatilidade — anos ruins no início da aposentadoria ("sequence of returns risk") podem esgotar o patrimônio antes do previsto.
• Não modela diferenças entre fases: acumulação (35 anos rendendo), pré-aposentadoria (5 anos protegidos), aposentadoria (consumo). Carteira deve evoluir entre essas fases.
• Inflação assumida constante. Brasil teve períodos de hiperinflação e períodos de inflação controlada. Reserve folga para imprevistos macroeconômicos.
• Despesas inesperadas na aposentadoria (problemas de saúde graves, necessidade de cuidador, ajuda a filhos) podem alterar drasticamente o plano. Considere seguro de vida e plano de saúde robustos.

Regra dos 4%

Você pode retirar 4% do patrimônio acumulado por ano sem esgotá-lo em 30 anos. Originada de pesquisa de William Bengen (1994) baseada em retornos históricos dos EUA.

Número FIRE

Patrimônio total para atingir independência financeira. Calculado como gasto anual × 25 (equivalente à regra dos 4%).

Taxa real

Rentabilidade descontada da inflação. Para planejamento de longo prazo, é a única que importa.

Lean FIRE

Aposentar com estilo de vida econômico. Patrimônio menor mas exige disciplina perpétua.

Fat FIRE

Aposentar com folga. Patrimônio que sobra 6%+ do gasto anual, permitindo lazer e imprevistos.

Coast FIRE

Acumular cedo e parar de aportar — só deixar render até a aposentadoria. Funciona se você começou jovem.

Sequence risk

Risco de ter retornos ruins LOGO no início da aposentadoria. Pode esgotar patrimônio mesmo com retorno médio igual ao planejado.

Previdência privada (PGBL/VGBL)

Veículo de longo prazo com benefício fiscal (PGBL) ou IR só sobre rendimentos (VGBL). Útil como complemento ao INSS.

Dicas práticas

• Simule sempre com taxa REAL (descontada inflação), não nominal. Brasil costuma ter inflação relevante (3-5% a.a. em períodos normais).
• Reaporte com aumento salarial — se ganhar R$500 a mais, suba o aporte em R$200. Mantém o padrão de vida E acelera aposentadoria.
• Refaça a simulação anualmente. Em 5 anos, sua vida mudou: renda, gastos, expectativas. Plano que não é revisado fica obsoleto.
• Combine renda fixa (segurança) com ações/FIIs (proteção contra inflação de longo prazo). 60-70% renda variável até 50 anos, depois diminuindo.
• Considere previdência privada PGBL se você é CLT e declara IR completo — abate até 12% da renda tributável. Pode adiantar sua aposentadoria em anos.